國際金融衍生交易法律問題研究

內(nèi)容概要

在近20年以來的人類發(fā)展歷史上，金融衍生交易可能是最具爭議的幾件人類發(fā)明之一，贊賞者莫不視之為天使而推崇備至，鄙棄者卻目為洪水猛獸避尤不及，從來就是聚訟紛紜，毀譽(yù)參半。但不論外界如何評說，金融衍生交易正以驚人的速度持續(xù)地增長與發(fā)展，改變著金融市場乃至我們的生活。如今，對金融衍生交易的研究已如火如茶地成為顯學(xué)，以金融衍生工具為主要手段的金融工程學(xué)也已經(jīng)成為金融領(lǐng)域最前沿的科學(xué)。相形之下，法學(xué)領(lǐng)域?qū)Υ苏n題的研究程度與其重要性相比，極不成比例。筆者無意追趕時髦，但認(rèn)為法律如果不對現(xiàn)實生活中最被關(guān)注的問題做出自己的判斷與解答，對于被研究對象與法律科學(xué)本身而言，都是有缺憾與不完整的。這成為本文寫作的初衷。    金融衍生交易法制是一個大題目，涵蓋的法律問題眾多，本文選取了“國際互換與衍生工具交易協(xié)會”發(fā)布的標(biāo)準(zhǔn)文件作為主要研究對象，以此線索貫穿全文。這并非是僅三、兩個專業(yè)機(jī)構(gòu)在個別交易上固執(zhí)使用的非典型文本，在國際金融市場上通過該系列文件達(dá)成的交易每年以萬億美元計，其權(quán)威性、重要性當(dāng)無疑問。    本文以為，對金融衍生交易法律問題進(jìn)行研究，至少可以包括三個層次：第一，以法律視角對金融衍生交易實務(wù)進(jìn)行解讀與重述，即把對金融衍生交易的描述話語從金融、實務(wù)角度轉(zhuǎn)變?yōu)橐苑稍捳Z進(jìn)行描述，并提取、歸納出其中所涉及的法律問題，建立起一個研究框架作為基礎(chǔ)；第二，從法理以及各國國內(nèi)法的角度對所涉法律問題點進(jìn)行研究判斷，權(quán)衡其在各國國內(nèi)法工的法律效力；第三，金融衍生交易實踐給各國國內(nèi)法建設(shè)與法學(xué)理論完善方面提出的新課題與挑戰(zhàn)，法學(xué)理論與國內(nèi)法如何應(yīng)對這種影響。    本文的研究框架正是基本工沿著上述層次的深入而展開的。首先， 由于金融衍生交易乃至金融領(lǐng)域，與法學(xué)領(lǐng)域存在著比較懸殊的專業(yè)分野，其知識的復(fù)雜性、專業(yè)性、實務(wù)性，往往使法律領(lǐng)域的研究者不知所從，所以本文不得不花費一些必要篇幅，設(shè)三章分別從概念角度、歷史角度、經(jīng)濟(jì)角度，對金融衍生交易領(lǐng)域的基本概念與情況進(jìn)行介紹，為進(jìn)一步的法律研究作必要準(zhǔn)備。這也算是前文所言“以法律話語進(jìn)行重達(dá)”之工作的一部分。第四章開始深入到本文的主要研究客體——ISDA標(biāo)準(zhǔn)文件層面，對1SDA組織、文件，以及文件的主要條款進(jìn)行了全面的介紹分析，同時對一些無需過多展開的法律問題在該章中一并進(jìn)行了研究。隨后本文設(shè)專章依次對ISDA文件中涉及的重大法律問題進(jìn)行詳細(xì)研究，包括：第五章，從射幸性出發(fā)，對金融衍生交易協(xié)議的法律性質(zhì)及合法性進(jìn)行研究；由于ISDA文件中將凈額結(jié)算與抵銷條款分列，以及考慮到每章篇幅大體相稱，本文在第六章、第七章、第八章分別以“金融衍生交易中的凈額結(jié)算法律問題”、“金融衍生交易中的抵銷法律問題”、“ISDA主協(xié)議中凈額結(jié)算、抵銷條款在中國法上的效力”為題對所涉問題進(jìn)行闡述；第九章，對金融衍生交易中類似擔(dān)保制度的“信用支持制度”進(jìn)行了研究比較；第十章，對于金融衍生交易中具特殊性的合同終止與損失賠償制度進(jìn)行了研究。對每個法律問題的研究主要是考察相應(yīng)金融衍生交易實務(wù)安排在各國國內(nèi)法工的法律效力，同時也盡可能提升至前述第三個層次，即反映出對立法與理論研究的完善。最后兩章亦是本文的有機(jī)組成部分，主要是從對金融衍生交易監(jiān)管的角度進(jìn)行研究，其中第十一章側(cè)重于國際社會對金融衍生交易監(jiān)管的有效作法與共識，第十二章則關(guān)注中國對金融衍生交易監(jiān)管的相關(guān)問題。

作者簡介

寧敏，1973年7月生，黑龍江省哈爾濱市人。1996年畢業(yè)于哈爾濱師范大學(xué)英語系，獲學(xué)士學(xué)位；1999年畢業(yè)于中國政法大學(xué)研究生院國際經(jīng)濟(jì)法專業(yè)，獲碩士學(xué)位，導(dǎo)師為王傳麗教授；2002年7月畢業(yè)于中國社會科學(xué)院研究生院，獲法學(xué)博士學(xué)位，師從梁慧星教授。自1999年7月至今在

書籍目錄

導(dǎo)論  第一節(jié)　研究國際金融衍生交易的意義  第二節(jié)　國際金融衍生交易法律問題的研究方法第一章　國際金融衍生工具概述  第一節(jié)　金融衍生工具的概念  第二節(jié)　金融衍生工具的分類第二章　國際金融衍生交易市場的形成與發(fā)展  第一節(jié)　國際金融衍生市場形成的歷史背景與條件  第二節(jié)　幾種基本金融衍生工具的產(chǎn)生與發(fā)展歷程  第三節(jié)　國際金融衍生交易的現(xiàn)狀第三章　國際金融衍生交易的經(jīng)濟(jì)分析  第一節(jié)　金融衍生工具的特點與技術(shù)性功用  第二節(jié)　金融衍生工具的經(jīng)濟(jì)功能  第三節(jié)　金融衍生工具的風(fēng)險與負(fù)面影響第四章　國際金融衍生交易的組織與文件研究  第一節(jié)　國際互換與衍生工具協(xié)會（ISDA組織）  第二節(jié)　ISDA組織發(fā)布的交易主協(xié)議與一系列文件（ISDA文件）概述  第三節(jié)　IDSA主協(xié)議的主要條款第五章　國際金融衍生交易協(xié)議法律性質(zhì)及相關(guān)問題研究  第一節(jié)　金融衍生交易協(xié)議的射幸性質(zhì)研究  第二節(jié)　賭博合同、保險合同、衍生交易合同比較研究  第三節(jié)　各國對于衍生交易合同有效性的案例及立法  第四節(jié)　訴訟中對賭博合同觀點的抗辯方法：對于真實合法性問題第六章　國際金融衍生交易的凈額結(jié)算法律問題研究  第一節(jié)　概述  第二節(jié)　合同政黨改行情形下的凈額結(jié)算  第三節(jié)　涉及破產(chǎn)或其他合同非正常終止情況下的凈額結(jié)算　  第四節(jié)　終止凈額結(jié)算安排法律效力的國別研究第七章　國際金融衍生交易抵銷法律問題研究  第一節(jié)　概述　  第二節(jié)　凈額結(jié)算與抵銷比較研究  第三節(jié)　抵銷法律制度國別研究  第四節(jié)　ISDA主協(xié)議中抵銷的規(guī)定及其應(yīng)用研究第八章　ISDA主協(xié)議中凈額結(jié)算及抵銷條款在中國法上的效力問題  第一節(jié)　概述  第二節(jié)　支付凈額結(jié)算條款、不涉及破產(chǎn)的終止凈額結(jié)算和抵銷條款在中國法上的效力  第三節(jié)　涉及破產(chǎn)的終止凈額結(jié)算、抵銷條款在中國法上的效力  第四節(jié)　關(guān)于我國破產(chǎn)抵銷規(guī)則的評析與建議第九章　國際金融衍生交易信用支持安排法律問題研究第十章　國際金融衍生交易合同質(zhì)量關(guān)終止與損害賠償相關(guān)法律問題研究第十一章　國際金融衍生交易的監(jiān)管問題研究第十二章　中國場外金融衍生交易發(fā)展現(xiàn)狀及管理問題研究參考書目　ISDA主協(xié)議

圖書封面

圖書標(biāo)簽Tags

無

評論、評分、閱讀與下載

---

    國際金融衍生交易法律問題研究 PDF格式下載

---