出版時間:2011-1 出版社:中國經(jīng)濟(jì) 作者:張曉東 頁數(shù):323
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前言
“他們(中國人)賣給我們有毒的玩具和污染的食品,我們(美國人)賣給他們欺詐性的金融產(chǎn)品”。這是2008年美國諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎獲得者保羅·克魯格曼在2009年4月2日《紐約時報》的專欄中寫的。他的這句話用來概括高盛在中國的所做所為真是再恰當(dāng)不過了。當(dāng)中國公司賣到美國的食品和玩具發(fā)生問題的時候,我們的監(jiān)管部門和相關(guān)企業(yè)馬上采取措施,對這些問題進(jìn)行了迅速的解決和妥善的處理。但是,至今未見任何一個美國公司因欺詐中國企業(yè)而遭到懲處。當(dāng)2008年大批中國企業(yè)倒在高盛的槍口之下的時候,當(dāng)高盛被美國政府起訴、遭受巨額罰款的時候,當(dāng)希臘政府在高盛的“幫助”下走向破產(chǎn)、引發(fā)歐元危機(jī)的時候,高盛在中國的名氣卻越來越大,大到被神化的程度??纯词袌錾嫌嘘P(guān)高盛的書,就可以發(fā)現(xiàn)高盛在中國的地位有多“崇高”,高盛的形象有多偉大。從“高盛帝國”、“最后的贏家”、“干掉一切對手”這些用語中就可以看到高盛在中國的聲譽(yù)有多高、影響有多大。從金融行業(yè)的高管到普通的股民,從政府的官員到普通的市民,都膜拜在高盛的腳下。那么,高盛到底是個什么樣的公司呢?是鬼還是神?是人還是妖?是戰(zhàn)無不勝的“最后的贏家”,還是一個章魚似的“吸血鬼”?
內(nèi)容概要
《起訴高盛》是中國第一本深入分析和研究高盛如何欺詐中國企業(yè)的專著。同陰謀論不同,這本書沒有揣測、沒有杜撰,而是基于真實的案例和作者同高盛的直接對抗的第一手材料,有堅實的證據(jù)和事實基礎(chǔ)。
通過深入淺出的語言,作者將復(fù)雜的衍生產(chǎn)品欺詐陷阱形象生動地展現(xiàn)出來,使讀者不必像作者那樣需要受過嚴(yán)格的金融工程訓(xùn)練,就能了解高盛是如何在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)上設(shè)下的陷阱來欺詐中國企業(yè)。
對于在國際市場上開展業(yè)務(wù)的企業(yè)來說,對于關(guān)心中國金融市場發(fā)展的相關(guān)人員來說,此書具有很大的參考價值。
作者簡介
張曉東,曾受聘國資委為金融衍生品顧問,代表中央企業(yè)同高盛對抗談判。畢業(yè)于哥倫比亞大學(xué),獲金融工程碩士。具有豐富的中外證券市場投資經(jīng)驗。是金融衍生品領(lǐng)域的專家,在衍生產(chǎn)品的開發(fā)、定價和交易上有深厚的造詣。
書籍目錄
自序
第一章 瀕臨死亡:慘遭高盛殺戮的中國企業(yè)
第一節(jié) 拯救中國航空公司:美國金融海嘯,中國敗走麥城
第二節(jié) 巨額虧損的真相:“套期保值”原是“死亡陷阱”
第三節(jié) 歷史驚人的相似:殺死中航油的幕后元兇
第二章 “毒”霸天下:高盛欺詐中國企業(yè)手法揭秘
第一節(jié) 金融鴉片:高盛與中國航空公司的合約詳解
第二節(jié) 靜脈注射毒品:高盛與深南電合約的定價分析
第三節(jié) 阿Q正傳:中國“富豪”香港“破財”探秘
第四節(jié) 沒有吸毒?中國企業(yè)航運(yùn)指數(shù)合約巨虧的迷霧
第五節(jié) 窮則思變:海升果汁的自我救贖
第三章 金融梟雄:高盛在美國是“鬼”,在中國是“神”
第一節(jié) 吸血鬼:美國人眼中的高盛
第二節(jié) 最后的贏家(神):中國人眼中的高盛
第三節(jié) 高盛的歷史:一部欺詐和被起訴史
第四章 對抗高盛:與毒梟正面交鋒
第一節(jié) 證明實力:中信泰富外匯衍生品交易合約詳解
第二節(jié) 說服受害企業(yè)和監(jiān)管機(jī)構(gòu)對抗高盛
第三節(jié) 尋找擊敗高盛的命門
第四節(jié) 艱辛的談判歷程:第一輪、第二輪、第三輪談判
第五節(jié) 布滿荊棘的起訴之路:一定要對高盛停止賠付
第五章 狼遇到羊:為何“中毒”的總是我
第一節(jié) 陰謀?戰(zhàn)爭?還是“狼遇到羊”?
第二節(jié) 當(dāng)羊遇上狼:中國的金融機(jī)構(gòu)太弱小
第三節(jié) 當(dāng)羊遇上狼:中國的金融市場太簡單
第六章 影子擠兌:2008金融危機(jī)的真相
第一節(jié) 保爾森的崛起:金融危機(jī)的演化史
第二節(jié) “影子銀行”系統(tǒng)擠兌:“崩盤”的根源
第三節(jié) 金融危機(jī):中國“獨善其身”?
第四節(jié) 中國的致命傷:不是敵人強(qiáng)大而是我們太弱小
第七章 大國自強(qiáng):沒有一流的金融,只能是二流的大國
第一節(jié) 禁毒:再一次“虎門銷煙”?
第二節(jié) 變管制為監(jiān)管:培育發(fā)達(dá)的金融市場
第三節(jié) 向?qū)κ謱W(xué)習(xí):錘煉國際一流的金融機(jī)構(gòu)
附錄 美國最大的泡沫制造機(jī)器
參考文獻(xiàn)
章節(jié)摘錄
插圖:Martin首先跟我說他跟S航空公司的人是老朋友了,從2003年就開始接觸、合作。S航空公司現(xiàn)在唯一的一個交易員就多次在中國和新加坡接受過他的培訓(xùn)和授課。S航空公司的前任財務(wù)總監(jiān)也是他非常熟悉的朋友。他說,S航空公司的人經(jīng)常到高盛在新加坡的總部接受培訓(xùn),而且是免費的培訓(xùn),他自己親自登臺,講授石油市場的基本情況,衍生工具如何使用、如何進(jìn)行套期保值,等等。他本人每年也會到上海S航空公司的總部去幾次,跟S航空公司的領(lǐng)導(dǎo)和相關(guān)的人員進(jìn)行溝通和交流,一直保持著密切的接觸和聯(lián)系。因此,他本人對S航空公司非常熟悉,比我要熟悉得多。言外之意是,雖然我是受聘為s航空公司的財務(wù)顧問,但是,他跟S航空公司的關(guān)系更密切,s航空公司更信任他,而不是我。Martin接下來開始吹噓自己在石油衍生品市場上的經(jīng)驗和工作經(jīng)歷。這么做的目的就是試圖先從專業(yè)上“征服”你,讓你感到自己的渺小,必須仰視他。這是在華爾街工作的專業(yè)人員的典型特征。通常情況下,非金融從業(yè)人員在專業(yè)能力上同在高盛等華爾街投行工作的人員相比,在金融專業(yè)能力上存在很大的差距。這其實是正常的,因為現(xiàn)代社會就是一個專業(yè)分工非常細(xì)的社會結(jié)構(gòu),每個行業(yè)都有自己獨特的專業(yè)知識,從業(yè)人員需要在這個領(lǐng)域接受專門的訓(xùn)練才能勝任。但是,高盛在中國卻有著遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出與其專業(yè)能力相匹配的影響力和地位。高盛在中國已經(jīng)被神化,成為無所不能、不可戰(zhàn)勝的完美化身。正是靠著這種神化的地位和影響力,高盛在中國攫取了極其巨大的財富和利潤。在中國,大批的企業(yè)和個人膜拜在高盛這座“神”的面前,根本不對高盛產(chǎn)生任何懷疑,也不敢懷疑高盛,更不敢挑戰(zhàn)高盛。因此,高盛在中國才可以縱橫馳騁,天馬行空。其在中國的業(yè)務(wù)極其廣泛,是中國國有企業(yè)境外的最大IPO主承銷商、最大的私募股權(quán)投資者、中國企業(yè)最大的石油衍生品交易對手、最大的QFII、最大的財務(wù)顧問,等等。因此,高盛開展中國業(yè)務(wù)的員工都充分利用其至高無上的地位,心理上有著非常高的優(yōu)越感,并極力保持著這個優(yōu)越感和至尊地位。
媒體關(guān)注與評論
由于我國尚未建立起完善的石油金融市場,以及石油衍生品工具的缺乏,國內(nèi)企業(yè)只能到海外市場上進(jìn)行交易,而在諸如新加坡等石油金融市場上,活躍著高盛、三井等“江湖老手”的身影。它們利用中國企業(yè)缺乏經(jīng)驗的弱點,設(shè)計出結(jié)構(gòu)復(fù)雜的高風(fēng)險、高杠桿性的石油衍生品,并不惜采用欺詐性手段向中國企業(yè)兜售。 ——前中國骯油(新加坡)股份有限公司總裁陳久霖央企投資金融衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù)普遍發(fā)生浮虧和損失,當(dāng)然首先要從企業(yè)自身找問題,但也與國際投行惡意兜售帶有欺詐性的、設(shè)計復(fù)雜的高杠桿產(chǎn)品有很大的關(guān)系。在一定程度上說,中國企業(yè)遭遇金融衍生產(chǎn)品投資滑鐵盧,一些國際投行是罪魁禍?zhǔn)?。 ——原國?wù)院國資委副主任李偉經(jīng)驗豐富、善于調(diào)查分析的高盛.早就瞄準(zhǔn)了中國金融監(jiān)管的漏洞,才能屢屢在對賭協(xié)議中得手。對于金融體系還不健全的中國來說,應(yīng)該盡早填補(bǔ)漏洞,規(guī)范國際投行在中國的金融行為,才能避免更多的企業(yè)在金融風(fēng)險中遭受巨大損失?! 浴董h(huán)球視野》第291期高盛在中國的所作所為目前是沒有界限的,他剝削所有的人,所以我在這里呼吁,要透過規(guī)則跟立法,打擊這個國際金融大鱷。 ——著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家郎咸平
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