直擊華爾街風暴

前言

風暴中的嘹望者華爾街，紐約曼哈頓的一條最牛的街，全世界的財富招牌。應該說，這條街已不屬于曼哈頓，或者紐約，它是美國甚至全球經(jīng)濟的心臟。2008年的秋天，仿佛一夜之間，乍起的風暴席卷了整條街。曾經(jīng)笑傲全球資本市場的金融巨鱷失去了往日的榮耀，貝爾斯登、房地美、房利美、雷曼兄弟、美林、美國國際集團……金融巨頭在風暴中一個接一個地倒下。華爾街風暴，撼動全球！“這是一個世紀才會發(fā)生一次的危機”，美聯(lián)儲前主席格林斯潘給了如此痛徹的評價。華爾街繁榮與毀滅的故事曾多次上演，但這回究竟有什么不同？最黑暗的時期是否已經(jīng)過去？它對已經(jīng)沿著全球化航線駛出很遠的中國經(jīng)濟會產(chǎn)生什么樣的影響？CCTV2經(jīng)濟頻道迅速出擊，以非常方式應對這一非常事件?！吨睋羧A爾街風暴》直播特別節(jié)目于2008年9月20日起在晚間黃金時間推出，10月11日起在傍晚18點檔再增加一小時直播。與此同時，《第一時間》、《全球資訊榜》、《對話》、《中國財經(jīng)報道》等欄目也以各具特色的方式聚焦這場金融風暴。以一個頻道的力量，持續(xù)數(shù)十天、每天數(shù)小時的直播節(jié)目以全天候、全方位跟蹤報道同一個經(jīng)濟題材，這在經(jīng)濟頻道的歷史上還沒有過?！吨睋羧A爾街風暴》特別節(jié)目對這場風暴適時跟蹤，全方位記錄了風暴所及的每一個值得關注的事件、場景和人物。不僅如此，它還薈萃了國內外經(jīng)濟界、金融界數(shù)十位一流的專家，調度了中央電視臺幾乎所有的駐外記者。我們的主持人芮成鋼、馬洪濤對他們隨時采訪，為觀眾及時提供了有關這場金融危機的最新新聞，展示了專家學者們一流的見識和判斷。這些新聞、觀點，不僅是一種資訊的傳播，還是一種方法和能力的傳授，觀眾能藉由節(jié)目提高對經(jīng)濟大勢的把握能力，洞悉經(jīng)濟運轉的秘密。媒體是船頭嘹望者。當百年一遇的風暴讓所有人都張惶失措時，CCTV2經(jīng)濟頻道仍然能夠堅守船頭，除了責任感外，還有迎擊風暴的專業(yè)能力。從2006年起，經(jīng)濟頻道就以強化“做有用的節(jié)目”和“做有思想的節(jié)目”作為專業(yè)頻道建設的切入口，一直活躍在經(jīng)濟領域主流報道的鋒線上。從2006年的《大國崛起》、《跨國風云》和“入世5周年”大型直播活動，2007年的《相信中國制造》系列《復興之路》到2008年的《經(jīng)濟熱點面對面》、《開學第一課》，這些林林總總的節(jié)目，不僅代表著經(jīng)濟頻道人的激情和付出，更體現(xiàn)的是經(jīng)濟頻道一直以來的專業(yè)追求和媒體責任。金融風暴挑戰(zhàn)全球經(jīng)濟，也挑戰(zhàn)經(jīng)濟媒體。經(jīng)濟頻道將應對這次挑戰(zhàn)的答卷匯集成眼前這本書，既是我們對讀者的一份奉獻，也是為經(jīng)濟頻道留下一個成長的足跡。與電視節(jié)目不同的是，《直擊華爾街風暴》圖書不僅汲取了電視節(jié)目內容的精華，還鏈接了更多的背景資料，以便讀者更細致了解、體味這場危機的方方面面。華爾街風暴仍未平息，仍在牽動著全世界的痛。在風暴中，經(jīng)濟頻道將繼續(xù)前行。郭振璽中央電視臺經(jīng)濟頻道總監(jiān)

內容概要

　　2007年夏天爆發(fā)的美國次貸危機，經(jīng)過一年多的震蕩起伏、磕碰逡巡。終于燃盡了引信，在2008年9月15目點燃了華爾街風暴：雷曼兄弟申請破產(chǎn)保護、美林證券被美國銀行收購、最大保險集團美國國際集團（AIG）陷入財政危機，這僅僅是黑色的開始……華爾街持續(xù)不斷傾瀉的股指迅速感染全球：歐洲、亞洲、南美股市隨即持續(xù)下降——冰島宣布放棄貨幣克朗的固定匯率：巴基斯坦盧比貶值21％，通貨膨脹達到25％……　　華爾街風暴，撼動全球！　　對于這場金融風暴：CCTV-2經(jīng)濟頻道迅速出擊，重兵制作的《直擊華爾街風暴》直播特

書籍目錄

郭振璽序：風暴中的嘹望者第一章 華爾街驚天大變局【節(jié)目回放】羅奇：現(xiàn)在宣布華爾街死亡有點為時過早【節(jié)目回放】美國又有兩大銀行陷入泥潭【相關鏈接】華盛頓互惠銀行：金融危機的新祭晶【深度分析】美國金融風暴軌跡探秘華爾街六日驚雷華爾街經(jīng)歷最恐慌時刻被虛擬貨幣吹起的瘋狂泡沫【專家解讀】華爾街噩夢阿格塔米爾：最黑暗的時刻已經(jīng)過去劉二飛：雷曼死亡肌體上還有可用器官成思危：華爾衡危機影響中國經(jīng)濟第二章 帝國的挽歌【節(jié)目回放】金融風暴“刮”向百姓生活【節(jié)目回放】華爾街失業(yè)人員生計難【節(jié)目回放】金融風暴重創(chuàng)華爾街【節(jié)目回放】美國經(jīng)濟衰退跡象初現(xiàn)【節(jié)目回放】美國2009年可能有大批銀行破產(chǎn)【相關鏈接】美國實體經(jīng)濟正進一步衰退【深度分析】“衰弱巨人綜合癥”的典型案例偶像的黃昏現(xiàn)身華爾街的“美女”隱藏于水底的三座“冰山”【背景資料一】重溫不堪回首的1929大股災【背景資料二】20世紀至今美國經(jīng)歷的10次經(jīng)濟危機【專家解讀】寅吃卯糧的模式不可繼續(xù)7000億美元的財政炸彈金融衍生品的誤讀不要把雞蛋放在一個籃子里第三章 獨立投資銀行的末路【節(jié)目回放】高盛、摩根士丹利變身【相關鏈接】投資銀行盛衰折射美國金融體系演變之路【深度分析】投資銀行“神話”終結投行噩夢貪婪的產(chǎn)物華爾街投資銀行模式的中國意義【背景資料一】華爾街孤狼：貝爾斯登哀歌【背景資料二】別了!雷曼兄弟有19條命的不死貓誰謀殺了雷曼兄弟附1：雷曼兄弟大事記附2：雷曼末日紀事【專家解讀】華爾街投資銀行時代終結曾遠征：覆巢之下，安有完卵左小蕾：中國應防范國際資本大進大出朱民：監(jiān)管是科學更是藝術第四章 狩獵華爾街【節(jié)目回放】英國巴克萊銀行收購雷曼兄弟核心業(yè)務【節(jié)目回放】雷曼兄弟剩余業(yè)務遭瓜分【節(jié)目回放】日本金融業(yè)對華爾街第二起收購【節(jié)目回放】日本金融機構搶灘華爾街【節(jié)目回放】巴菲特50億美元投資高盛【節(jié)目回放】摩根大通收購華盛頓互惠銀行【節(jié)目回放】野村兩美元接手雷曼兄弟歐洲中東業(yè)務【節(jié)目回放】海外并購：小心正往下掉的刀【節(jié)目回放】日本最大銀行收購大摩股權【節(jié)目回放】巴菲特全球忙“抄底”【相關鏈接】巴菲特“抄底”路線圖【深度分析】誰在“抄底”華爾街獵手兇猛日金融集團“轟炸”華爾街【背景資料】“抄底”華爾街，中國無須效法日本【專家解讀】先救火，再抓縱火犯消除美國金融大廈的不良根基救火在先把朽木替換成鋼筋混凝土低價買好肉的重大機會第五章 華爾街金融危機之罪與罰【節(jié)目回放】誰放出一個失去控制的魔鬼【節(jié)目回放】各國政要呼吁制訂金融危機全球性解決方案【深度分析一】金融風暴背后的次貸幽靈次貸：感染全球經(jīng)濟的金融病毒失控的風險控制放任的華爾街次貸危機推倒多米諾骨牌誰制追了金融怪獸幕后“四大元兇”【深度分析二】尋找有罪者災難并沒有唯一的有罪者格林斯潘，危機的“罪魁禍首”？美國的赤字是全世界的毒品【專家解讀】一筐爛蘋果引發(fā)的風暴李小加：完美制度設計的負面作用蔣睿杰：我們是否已經(jīng)度過了最黑暗的時期樊綱：爛蘋果被多次美化包裝第六章 新自由主義死了【節(jié)目回放】美政府斥資7000億美元救市【節(jié)目回放】金融股賣空禁令出臺【節(jié)目回放】穩(wěn)定金融市場，美歐頻出賣空禁令【節(jié)目回放】薩科齊：全能市場是錯誤的【節(jié)目回放】7000億美元救市方案通過【節(jié)目回放】德國實施大規(guī)模銀行救助行動【節(jié)目回放】各國金融救援最新行動【節(jié)目回放】各國出臺緊急救市措施【相關鏈接】溯源羅斯福“新政”【深度分析】自由主義，還是國家干預國有化風暴橫掃歐美市場是個問題，政府是解決之道30年一輪回，世界向“左”轉？警惕“醉漢式”的發(fā)展方式【背景資料】“兩房”國有化風波【專家解讀】治傷口，還是裹繃帶許小年：華爾街的狀況很慘烈謝國忠：美國憑什么負更多的債宋鴻兵：救市需要刮骨療毒第七章 華爾街痛苦，全球共同品味【節(jié)目回放】金融動蕩可能加劇糧食危機【節(jié)目回放】德國不景氣，歐元區(qū)經(jīng)濟難振【節(jié)目回放】沒有一個國家是孤島【節(jié)目回放】全球外國直接投資將下降10％【節(jié)目回放】匯率或是金融危機向實體經(jīng)濟蔓延的路徑【節(jié)目回放】拯救全球性衰退【節(jié)目回放】金融危機將影響韓國經(jīng)濟增長【節(jié)目回放】日本股市創(chuàng)5年新低【節(jié)目回放】9月全球新股發(fā)行創(chuàng)14年新低【相關鏈接】國家破產(chǎn)，金融海嘯席卷冰島、巴基斯坦【深度分析】金融海嘯刺激全球每根神經(jīng)全球股市一瀉千里，遭遇黑色一周華爾街金融危機：點燃了自己，也燒焦了別人風席卷全球各行各業(yè)【背景資料】英國，正走向風暴中心【專家解讀】世界經(jīng)濟走向何方顛覆以美元為中心的世界貨幣體系金融是我們發(fā)展的短板危機加速世界經(jīng)濟格局演變保持可持續(xù)的增長速度第八章 華爾街危機中國的救贖【節(jié)目回放】建行等7家銀行公布持有雷曼兄弟債券【節(jié)目回放】華安承諾將華安國際配置基金本金償還投資人【節(jié)目回放】次貸危機殃及中國出口【節(jié)目回放】吳曉靈：后怕而不可怕【節(jié)目回放】溫總理：信心比黃金和貨幣還要貴重【相關鏈接】中國出口告急【深度分析】華爾街危機中的中國角色世界厚望中國援手中國無法也不能當“救世主”轉型契機危機是一本很好的教科書【專家解讀】危機也是機遇胡祖六：我們不要重蹈他們的覆轍蔡洪平：在危險中崛起夏斌：必須改變出口主導型經(jīng)濟增長模式芮成鋼：貪婪與恐懼的洗禮

章節(jié)摘錄

第一章　華爾街驚天大變局【節(jié)目回放】羅奇：現(xiàn)在宣布華爾街死亡有點為時過早（CCTV2：9月26日《直擊華爾街風暴》特別節(jié)目）達沃斯論壇素有全球經(jīng)濟“風向標”之稱。9月27日，“2008夏季達沃斯論壇”就要在天津開幕了。前來參加論壇的摩根士丹利亞洲主席史蒂芬?羅奇接受了我們經(jīng)濟頻道記者的專訪，他認為目前宣布華爾街的死亡有點為時過早。針對美財政部提出的7000億美元一攬子救市計劃，羅奇說：“我認為這是一個很好的救市計劃，它不但很大，而且直入危機根源，也就是華爾街這些有問題的資產(chǎn)，它們直接影響到華爾街金融機構的經(jīng)營誠信。我希望美國國會成員可以將他們不同的政治目的暫時放下，使這個計劃得以順利通過?！庇浾撸耗X得我們是已經(jīng)看到了這個危機的高潮呢，還是更糟糕的時候還沒有到來？羅奇：如果金融危機的后續(xù)影響繼續(xù)下去，將持續(xù)至少一年到一年半的時間。但是如果華盛頓通過這個大而全的救市計劃，華爾街的問題資產(chǎn)將得到解決，那么最危險的時候已經(jīng)過去了。美國金融危機已經(jīng)引發(fā)跨國的金融重組，過去曾掙扎在不良債權中的日本金融機構，紛紛“改頭換面”成為了救助者。最近，日本最大的證券公司——野村控股宣布將收購雷曼兄弟的亞太資產(chǎn)，包括在日本、中國、印度和澳大利亞的投資銀行，保留雷曼兄弟在這些地區(qū)的所有3000名員工。同時，日本最大的銀行集團，三菱日聯(lián)金融集團也宣布，出資收購美國第二大證券公司——摩根士丹利20％的普通股。羅奇：這是一個很受歡迎的戰(zhàn)略聯(lián)盟，因為摩根士丹利正從一個獨立的投資銀行經(jīng)營模式轉向商業(yè)銀行經(jīng)營模式。但是我們的公司文化，對我們全球各地的顧客提供的服務是不會改變的。記者：您認為現(xiàn)在全球的金融市場中心是不是從美國和歐洲向像日本這樣的遠東地區(qū)轉移？羅奇：我認為現(xiàn)在宣布華爾街和倫敦金融中心的死亡、亞洲金融中心時代的到來，還有點為時過早。華爾街有一套很能適應各種變化的運作模式，現(xiàn)在突然斷定全球金融權力大擺鐘突然從世界的一端擺向另一端，這是非常幼稚的想法?！竟?jié)目回放】美國又有兩大銀行陷入泥潭（CCTV2：9月27日《直擊華爾街風暴》特別節(jié)目）在美國政府金融援助計劃受阻以及美國最大儲蓄銀行——華盛頓互惠銀行倒閉的重創(chuàng)下，9月26日，美國另外兩家銀行——美聯(lián)銀行和美國國民城市銀行也受到拖累，兩家銀行股價重挫25％.以上。美國第四大銀行——美聯(lián)銀行股價9月26號當天暴跌27％，終盤報收于每股10美元。美國國民城市銀行股價也重挫25.6％，終盤跌至每股3.7l美元。目前，盡管美聯(lián)銀行和國民城市銀行仍有一部分贏利業(yè)務，但投資者更多關注的還是兩家銀行在住房抵押貸款相關業(yè)務上的漏洞。對于美聯(lián)銀行，投資者最擔心的是其總值約1220億美元的可調整利率住房抵押貸款。該銀行首席執(zhí)行官羅伯特?斯蒂爾形容這部分貸款十分棘手。8月初，美聯(lián)銀行向美國證交會提交的文件顯示，由于房地產(chǎn)市場持續(xù)惡化，美聯(lián)銀行已將第二季度的虧損額調高至91.1億美元。而據(jù)《華爾街日報》近日報道，美聯(lián)銀行正在與花旗、西班牙國際銀行和富國銀行就合并事宜進行初步洽談。與此同時，美國國民城市銀行則正在盡力縮減其次貸、住房建設貸款等相關貸款組合的規(guī)模。目前，這部分貸款約占該銀行貸款總額的15％。此前，受次貸危機影響，美國國民城市銀行已宣布了裁員計劃?！鞠嚓P鏈接】華盛頓互惠銀行：金融危機的新祭品美國聯(lián)邦儲蓄保險公司于2008年9月25日宣布，摩根大通公司以19億美元收購美國最大的儲蓄銀行——華盛頓互惠銀行（華互銀行）的部分資產(chǎn)，這也是美國歷史上最大的一宗銀行破產(chǎn)案，是美國金融企業(yè)在次貸風暴中倒下的新祭品。 華互銀行在這次次貸風暴中損失嚴重。根據(jù)該銀行公布的數(shù)據(jù)顯示，在截至6月30日的9個月中，該銀行累計損失63億美元，并預計截至2011年將蒙受190億美元的抵押貸款損失。但有分析師稱，損失可能高達300億美元。9月24日，標準普爾降低了華互銀行的信用級別。25日交易的時候，華互銀行的股價暴跌52％，從3.49美元跌至1.69美元收盤。本年度，該銀行的股價已經(jīng)從最高點跌去了95％。9月25日晚上收盤以后，華互銀行被美國儲蓄機構監(jiān)理局命令停業(yè)，由美國聯(lián)邦儲蓄保險公司負責接管。美國聯(lián)邦儲蓄保險公司表示，華互銀行自9月15日以來存款外流達167億美元，“華互銀行流動性不足，無法滿足公司債務的支付要求，因而該行不能安全、穩(wěn)定地進行業(yè)務”。在美國聯(lián)邦儲蓄保險機構安排下，摩根大通以19億美元收購華互銀行大部分資產(chǎn)，包括存款，但不承擔債務工具，且并不影響其約452億美元的存款保險基金。 美國聯(lián)邦儲蓄保險公司在聲明中說，摩根大通公司收購華互銀行的存款業(yè)務和分支機構，對華互銀行的所有儲戶及其他客戶都不會造成任何影響，華互銀行9月26日一早將照常營業(yè)。摩根大通公司發(fā)表聲明說，該公司計劃將華互銀行的貸款組合減記大約310億美元。通過收購，該公司將獲得華互銀行分布在美國23個州的5400家分支機構?！≡谀Ω笸ㄊ召徣A互銀行的消息浮出水面之后，華互銀行股價在開盤后交易中又挫跌1.24美元，至0.45美元；摩根大通則上揚1.04美元，報44.50美元。　摩根大通收購一個“爛攤子”以后，股價還有所表現(xiàn)，主要是因為其首席執(zhí)行官詹姆?迪蒙（Jamie Dimon）給市場放出了一些好消息?！∑湟唬谂c分析師的電話會議中，摩根大通稱這宗交易將立即推動獲利增長，且每年可節(jié)約成本15億美元，其中包括合并后關閉兩家公司不到10％的分支機構帶來的成本節(jié)省。其二，華互銀行總部位于美國西部的華盛頓州，在西部地區(qū)的業(yè)務網(wǎng)絡非常廣泛，而且擁有良好的客戶基礎。通過接手華互銀行遍布全美的諸多分支機構，實現(xiàn)了其首席執(zhí)行官迪蒙長期以來希望摩根大通進軍美國西部零售銀行領域的目標。同時，迪蒙也宣布摩根大通計劃發(fā)行80億美元股票。這是摩根大通公司半年來第二次購買深受次貸危機困擾的金融機構。2008年3月，該公司收購了美國第五大投資銀行貝爾斯登。摩根大通收購貝爾斯登的交易價格是140億美元，此外，還在交易前出資9億美元買人貝爾斯登的股票。摩根大通目前是美國第二大銀行，僅次于美國銀行，后者最近接手了美林集團。摩根大通截至2008年6月的資產(chǎn)和儲蓄額分別為1.78萬億美元和7229億美元，旗下?lián)碛?157家分支機構。百年銀行最終依舊難逃倒閉命運，讓很多美國人，尤其是西雅圖的市民唏噓不已。因為這家銀行的成立和發(fā)展，幾乎和西雅圖城市發(fā)展息息相關。該銀行的前身設立于1889年。而1889年的西雅圖，曾遭遇一場滅城之災的大火?，F(xiàn)在的西雅圖市，是在舊城的基礎上重新修建的。而華互銀行，給了災后的西雅圖居民很多金融支持，幫助了這個城市的重建。在其網(wǎng)站所提供的資料上，該銀行宣稱“目的是為股東提供一個安全而有利可圖的投資和借貸渠道”。不過華互銀行在佛羅里達州和加利福尼亞州都有較多業(yè)務，而這兩個州受到樓市危機打擊最重。因此在被聯(lián)邦存款保險公司接管以前，華互銀行已經(jīng)不堪承受慘重的抵押貸款損失，曾委托高盛集團及摩根士丹利為其尋找買家，美國政府也竭力撮合。曾經(jīng)的潛在買家包括花旗集團、匯豐控股、摩根大通以及富國銀行等。但是由于金融危機日益慘烈，一些昔日有意向的買主自身也備受煎熬，不得不退出了競購。最后，摩根大通留下了。 分析師認為，華互銀行最終被摩根大通收購，雖然消除了單一事件的不確定性。但是這家百年銀行的倒閉，再次提醒人們事態(tài)的嚴重性。它的倒閉成為美國有史以來最大的一樁銀行倒閉案。此前全美最大的銀行倒閉案為1984年的伊利諾伊州大陸國民銀行（Continental Illinois National Bank&Tmstl倒閉，該行當時擁有400億美元的資產(chǎn)。從貝爾斯登被收購，美國政府接管抵押貸款巨頭房利美和房地美，保險商美國國際集團獲得政府850億美元貸款，到雷曼兄弟申請破產(chǎn)以及美國銀行收購美林……這場風暴的每一波，都一度讓市場認為最糟糕的情況已經(jīng)出現(xiàn)。但是今天。美國這家最大存款機構的倒下，說明從次貸開始的金融風暴已經(jīng)從投資銀行蔓延到儲蓄性銀行，非但沒有結束，甚至更加激烈。【深度分析】美國金融風暴軌跡探秘從雷曼兄弟破產(chǎn)到美國政府出臺巨額救市方案’短短五個交易日，華爾街可謂經(jīng)歷了大悲大喜。華爾街六日驚雷　2008年9月15日～20日，短短的6天，無疑是震撼世界的一周。近200年來逐漸形成的華爾街金融版圖，正遭遇“地毯式”的劇變。破產(chǎn)和另類并購是本周華爾街的關鍵詞。有著158年輝煌歷史的雷曼兄弟公司轟然倒下，美林集團易主美國銀行，摩根士丹利也傳尋求合并，保險巨頭美國國際集團（AIG）終獲政府援手，美國最大儲蓄銀行——華盛頓互惠銀行也在為避免破產(chǎn)苦尋買主……還有更多“涉雷”、“涉貸”的壞消息在路上。曾經(jīng)春風得意，制造著財富繁榮和資本神話的華爾街金融機構，如今又向全球輸出著恐慌?！艾F(xiàn)在的情況讓人極其困惑，而不僅是恐懼。像我們這樣寫了多年商業(yè)新聞的人，也從來沒見過這樣的情形。”《財富》雜志記者Andy Serwer在一篇報道中說。從雷曼破產(chǎn)到美國政府出臺巨額救市方案，短短五個交易日，華爾街可謂經(jīng)歷了大悲大喜。從9月15日～19日，紐約股市道瓊斯指數(shù)有四個交易日的漲跌超過了300點，這是該指數(shù)自創(chuàng)立以來從未出現(xiàn)過的起落。戲劇性的是，三大股指在經(jīng)歷了驚心動魄的一周后，基本與前一周持平。 這動蕩的一周印證了交易員們常說的一句話：我們需要有一顆堅強的心臟。 讓我們重新回顧一下華爾街這關鍵五天的驚天巨變： 9月15日，星期一，陰霾籠罩。 9月12日（星期五），紐約股市收盤時，任何一個交易員都沒有想到：在下一個交易日來臨時，曾經(jīng)叱咤華爾街乃至全球金融市場的雷曼兄弟和美林證券作為獨立的實體會消亡。 9月14日，AIG就向美聯(lián)儲尋求400億美元的貸款，以避免造成三大評級機構的降級，否則其只能存活48小時至72小時。15日當天，美聯(lián)儲拒絕為AIG提；供過渡性貸款，AIG的股價縮水61％。 9月15日，華爾街第四大投行雷曼兄弟宣布申請破產(chǎn)保護。華爾街第四大投行終告破產(chǎn)，股價當時已經(jīng)跌至21美分。 美國銀行出資500億美元收購華爾街第三大投資銀行美林證券的全部股份，華爾街第三大投行也從此消失。美國銀行股價從前一天收盤價33.84美元暴跌了21％。 世界三大評級機構將陷入困境的保險商AIG的評級調降了至少兩個級距，并警告隨后更多降級或將出現(xiàn)。美聯(lián)儲要求高盛和摩根大通帶頭安排規(guī)模達700.億～750億美元的貸款以拯救AIG。AIG與紐約州保險監(jiān)管機構達成協(xié)議，使該公司獲準將旗下子公司200億美元資金用于補充母公司資本。標準普爾等評級機構將美國最大的儲蓄銀行——華盛頓互惠銀行的級別下調至垃圾級別。華爾街金融版圖巨變震動了市場。9月15日一開盤，紐約股市便遭遇大規(guī)模拋售。道瓊斯指數(shù)重挫逾500點，創(chuàng)“9?11”恐怖襲擊以來之最。標準普爾也下跌近5％，是“9?11”以來的最大單日跌幅。交易員表示，在華爾街生存了158年的老牌投資銀行雷曼兄弟壽終正寢，令人心碎，更重要的是，它讓投資者進一步喪失了信心。15日的紐約股市被陰霾所籠罩，所有的交易員都愁云滿面。大家都在討論，誰會是雷曼之后的下一個？9月16日，星期二，迷茫中的期待。懷著對AIc命運的擔憂，紐約股市迎來了新的一天。對AIG前景不明確的擔憂情緒主導著市場，三大股指反復振蕩。投資者一方面對AIG的融資能力持懷疑態(tài)度，擔心其可能破產(chǎn)，另一方面又對政府的援助抱有期望。當天，美聯(lián)儲公開市場委員會宣布維持2％的利率水平不變，這多少讓期待央行將降息0.25個百分點的交易員有點兒失望。不過美聯(lián)儲正在與AIG進行談判，可能對后者進行貸款援助的消息刺激了金融股尾盤時強勁反彈，三大股指止跌轉漲。 讓大家沒有想到的是，9月16日道瓊斯指數(shù)140點的增長居然會成為當周最小的變化幅度。　16日晚，美聯(lián)儲表示，將向AIG提供最高達850億美元的兩年期貸款，而政府將持有該公司79.9％的股權，并獲得該公司的實際控制權。這項特別舉措旨在防止該保險巨頭倒閉。AIG在全球金融系統(tǒng)中占有重要地位。雖然這一數(shù)字已遠遠超出了用以拯救.AIG所必需的400億美元額度，但市場對此舉能否結束金融危機仍心存疑慮。9月17日，星期三，真正的恐慌。市場恐慌情緒加劇。3月期美國國債收益率跌至0.03％的低點。美國國債收益率上一次出現(xiàn)如此低位還是在1941年1月。金融股普遍受到賣盤的沉重打壓，剩下的兩家大型美國獨立投資銀行——高盛和摩根士丹利分別重挫14％和24％，遭遇其史上最大單日跌幅。標準普爾指數(shù)金融板塊暴跌8.9％，三大股指均暴跌4％以上。美國財經(jīng)頻道感嘆：“直到今天市場才是真正的恐慌?！币呀?jīng)在紐交所工作了40年的交易員特迪說：“對于今天的市場，我真不知道該說些什么，所有的指令都是賣出?！?月18日，星期四，壓抑過后的爆發(fā)。如同交易員預期的一樣，全球各大央行聯(lián)手向市場注資的消息也未能阻止紐約股市繼續(xù)下滑。18日三大股指在短暫的上揚后迅速回落。美國政府似乎也意識到了頭疼醫(yī)頭、腳疼醫(yī)腳的做法無法從根本上解決這次自大蕭條以來最嚴重的危機。下午3點，美國國家廣播公司財經(jīng)頻道CN：BC和《華爾街日報》網(wǎng)絡版的報道相繼引用紐約州參議員查爾斯?舒默的話說，美國財政部和美聯(lián)儲正在考慮一項長久性救助金融企業(yè)的計劃。美聯(lián)儲、歐洲央行和日本央行等全球各大央行紛紛發(fā)表聯(lián)合聲明稱，將把聯(lián)手向貨幣市場的注資總額提高至2470億美元，目的是“解決美元短期融資市場上持續(xù)上升的壓力”。該消息一經(jīng)披露，壓抑已久的市場似乎突然找到了突破口，三大股指一路飆升，漲幅均超過了3.5％。

后記

貪婪與恐懼的洗禮《直擊華爾街風暴》特別節(jié)目自9月20日開始已播出一個多月，作為節(jié)目主持人，思緒萬千……如果你看過《直擊華爾街風暴》，那么，在你面前這排整齊的文字如同你所看到的節(jié)目一樣，并不平和，充滿了高潮和懸念，也被風暴吹動搖曳。華爾街，“Wall Street”兩個簡單的英文單詞，曾代表著榮耀、財富與野心，如今卻是蕭條、貪婪和驚恐的代名詞——昨天的世界金融中心，今天的風暴策源地。它拽動我們的神經(jīng)，零距離感受風暴中的翻天覆地……從某種意義上來說，經(jīng)濟學其實是研究人心理的。這場黑色風暴彰露出曾經(jīng)灰沙覆蓋下的人內心中兩種最根本心理——貪婪與恐懼。貪婪讓人從“零”開始將金融泡沫不斷吹大，直至破碎；而恐懼則將破碎雪上添霜，將空氣都抽干，讓原本墮人零點的現(xiàn)實再次被深深推下，從“零”更降至負數(shù)。天上不會掉餡餅，世界上也不會有免費午餐。諺語老生常談，教訓卻總周而復始。風平浪靜時，總有人相信，且堅信，餡餅會從天而降，并滿懷熱忱等待著“天外來物”，甚至邀上親朋好友，三五成群真誠的守著……內心的貪婪已淹沒在種種借口或理論完美的包裝下。是忽視？或是故意忘卻？貪婪成就了這場世紀危機，我們不斷復制著不同級別的同類錯誤?！吨睋羧A爾街風暴》的導語中曾引用了巴菲特的話：我與他人不同在于，當別人貪婪時，我恐懼；而當眾人恐懼時，我貪婪(Be fearful when Others are greedy，and be greedy when 0Ihers are fearful)。其實，巴菲特之所以是巴菲特，我認為正是因為他從未貪婪或恐懼過，而是始終以理性警醒自己，這個從句不過是一種詼諧的自我調侃吧！而其他我所接觸的、歷經(jīng)各式風暴的世界級金融高手們的故事無一不證明了，只有內心的堅定才能克服貪婪與恐懼，才能漠視誘惑，才能在風暴中安度甚至盈利；才能吃到所謂的“免費午餐”。原則是指引投資行為的燈塔，堅持原則，才能在風暴中屹立不倒。事情的發(fā)生都能從其本質上找到理由。將鏡頭推回美國，幾千美元的月收入入住百萬級豪宅是不現(xiàn)實的——無論銀行家們怎么忽悠，理智告訴你不應相信零首付、開林肯、住豪宅的生活會永遠，因為這嚴重違反了量人而出的基本原則。美國人需要從這場風暴中重新審視自己的消費方式和理念，否則會導致更大的錯誤和風暴。套用《直擊華爾街風暴》特別節(jié)目一位嘉賓的話：出來混，遲早要還的；是泡沫，終究是要破的！貪婪造就的泡沫，破裂時刮起的風暴會更加兇猛慘烈。連續(xù)幾十天的現(xiàn)場直播，在演播室的我，始終能呼吸到那股無形的、蕭殺的氣息。金融界的天堂與地獄里傳出的呼喊與呻吟，繞梁N天而揮之不去。在這場世紀金融災難面前，我們與全球政要和工商金融界領袖反復對話和探討，有教訓更有思考。這些思考，抑或教訓或啟示，也成為這場金融風暴的“衍生產(chǎn)品”。風暴讓全世界徹底重審自己和別人，愿在這些反思中，重建新的全球金融治理機制。冬天的寒氣雖提前降臨，但春天一定不會遙遠。但愿春來時，所有的記憶和思考依舊清晰。芮成鋼中央電視臺經(jīng)濟頻道主持人

媒體關注與評論

所謂次貸危機，就是他們用盒子把爛蘋果包起來，衍生了一次把它給賣了，然后說它里邊是好蘋果。接盤的人將這個爛蘋果再包了一層盒子，這個盒子就更漂亮，但是包得更嚴密，又賣一次，又衍生一次。 　　——中國經(jīng)濟改革研究基金會秘書長、國民經(jīng)濟研究所所長　樊綱 由于次貸危機引起美國經(jīng)濟下滑，將導致我們對美國的出口減少，貿(mào)易順差也會減少，再加上美元的貶值，這兩個因素加在一起會影響很大。 　　——十屆全國人大常委會副委員長、民建中央主席　成思危 雷曼的倒閉是一個悲劇，它死亡的這個肌體上還有一些可以用的器官，這些器官將被巴克萊和一些其他的銀行去一個個肢解。 　　——美林（亞太）有限公司董事總經(jīng)理兼中國地區(qū)主席　劉二飛 當務之急是救火，讓火焰不要蔓延，不要影響到經(jīng)濟，不要影響到老百姓的生活。救火之后再回頭來說加強監(jiān)管，再去抓縱火犯。 　　——清華大學經(jīng)濟管理學院教授、中國與世界經(jīng)濟研究中心主任　李稻葵 　 美國寅吃卯糧的模式不可繼續(xù)了，它會收縮，這個收縮力度是非常大的。因此，我們的困難才剛剛開始，明年可能更加困難。 　　——中國銀國際控股有限公司首席經(jīng)濟學家　曹遠征 　 好比是一個病人，真正產(chǎn)生病的是貸款違約率，這導致大量化膿。但政府卻沒有去治療傷口，而只是一層一層往上裹繃帶，這個病根仍然沒有消失。 　　——宏源證券投資銀行結構融資部總經(jīng)理　宋鴻兵 中國是出口主導型增長模式，是高儲蓄，低消費，美國是消費主導型的增長模式，是低儲蓄、高消費，很不平衡。美國已經(jīng)出現(xiàn)次貸危機，我們就必須繼續(xù)擴大內需，擴大消費，從根本上扭轉出口主導的增長模式。 　　——國務院發(fā)展研究中心金融研究所所長　夏斌

編輯推薦

央視特別節(jié)目《直擊華爾街風暴》扣人心弦。它薈萃了國內外經(jīng)濟界、金融界數(shù)十位一流的專家，解讀華爾街金融危機與中國經(jīng)濟走向。 金融風暴挑戰(zhàn)全球經(jīng)濟，也挑戰(zhàn)經(jīng)濟媒體。央視經(jīng)濟頻道將應對這次挑戰(zhàn)的答卷匯集成眼前這本書，既是編者對讀者的一份奉獻，也是為經(jīng)濟頻道留下一個成長的足跡。與電視節(jié)目不同的是，《直擊華爾街風暴》圖書不僅汲取了電視節(jié)目內容的精華，還鏈接了更多的背景資料，以便讀者更細致了解、體味這場危機的方方面面。

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